TACO剧本如期上演! 特朗普“文明消亡通牒”变停火两周 科技股超级反攻一触即发

据官网APP报道，剧本技股与股票市场投资者在周一的期上激进押注相呼应，全局性的演特反攻行情再度出现，推动热门AI科技股、朗普加密货币及高收益债券等全球风险资产。文明周二，消亡美国总统特朗普在社交媒体上发文宣布，通牒暂停对伊朗的变停轰炸与袭击行动，为期两周。火两

在美国与以色列同意临时停火的周科背景下，特朗普之前的超级触即强硬预警紧张局势迎来反转。停火消息发布后，反攻美国WTI原油期货大幅下跌17%。剧本技股交易员们急需见证霍尔木兹海峡航运的期上恢复。与此同时，演特美股三大股指期货在盘后交易中大幅回暖，其中纳斯达克100指数一度飙升接近3%。

特朗普的停火决定反映出其一贯的极限施压策略，即设定最后期限后再延迟。他在社交媒体上表示，停火基于与巴基斯坦的对话及伊朗同意重新开放霍尔木兹海峡的条件。这项协议被称为“双边停火”，特朗普自信地提到已达成目标并取得进展。

在特朗普的最新举动下，可以看到市场的“TACO剧本”再次上演。历史数据显示，自3月23日以来，特朗普已多次延后对伊朗的攻击时间线。当前的地缘政治动态说明白宫在“威胁、观察进展、保留延期选项”之间走钢丝，因此市场期待着短期内出现反弹。

“TACO”(Trump Always Chickens Out)策略起源于2025年，描述特朗普在重大威胁后最终退缩的行为。因此，每当总统发出威胁时，投资者便押注他会退却，从而在市场低迷时加码投资。

停火消息引发原油价格暴跌，三大股指期货大幅上涨，使市场脱离了六周以来的下跌趋势。知名对冲基金投资人Thomas Hayes认为，这一局势如果失控，股市将再次探底4%。反之，若达成解决方案，市场可能反弹10%。

根据Pepperstone的报告，交易者的情绪已趋于积极，渴望听到停火相关消息。最新停火消息意味着尾部风险降温，全球科技股有望恢复投资者的风险偏好。科技股因受地缘风险和油价波动影响而疲弱，一旦风险情绪改善，资金将快速流入这一领域。

高盛的策略师团队近期改变了对股票市场的看法，转向看涨，因为科技股估值已低于MSCI全球股票市场的水平。多年来，科技股的估值因地缘冲突受到压制，但这为投资提供了较低的进入点，吸引投资者。

其中，直接与AI基础设施相关的股票如英伟达、台积电、AMD和博通将成为市场反弹的先锋。这是因为这些企业的资本支出与AI增长密切相关，特别是在风险情绪改善时，这类股票的反弹幅度会更为显著。

当前，全球股市的动态显示出逢低买入的机会，而高盛的策略师们认为科技股的吸引力日益增强。如果未来全球经济受到持久性冲击，科技板块可能会在这样的情况下表现更为出色。而在当前环境下，科技股已开始走出“高估值”阶段，逐步回归到更具吸引力的配置区间。