A股盘前播报 | 国家队退出茅台 消费股承压 广东“Token贷”登场

盘前要闻

1、股国家广东贵州茅台2026年上半年净利润下降，盘前汇金、播报证金退出十大股东

类型：公司

情绪影响：负面

贵州茅台上半年营收907.03亿元，队退n贷登场同比增长1.47%；净利润445.17亿元，出茅承压同比下降1.95%。台消二季度末，费股中央汇金、股国家广东证金公司退出其十大股东名单。盘前

2、播报广东首推“Token贷”词元经济金融产品

类型：行业

情绪影响：正面

8月14日，队退n贷登场广东省在广州发布首个词元经济专项金融产品“Token贷”。出茅承压招商证券指出，台消2026年AI产业主线转向“Token生产与商业化”，费股建议关注国产算力、股国家广东算力租赁及数据基础设施等方向。

3、Anthropic二季度营收暴增1361%，IPO规模或创纪录

类型：公司

情绪影响：正面

Anthropic二季度营收超115亿美元，同比增长1361%。调整后营业利润实现扭亏为盈，标志商业化加速。公司正筹备创全球最大IPO。

4、央行公布2026年7月金融数据，前7个月社融增量22.25万亿元

类型：宏观

情绪影响：中性

中国人民银行数据显示，2026年前7个月社融增量22.25万亿元，人民币贷款增加10.38万亿元。7月底M2同比增长7.7%，社融存量增速7.4%，符合经济预期。

5、英伟达大幅下调对OpenAI担保额，规模降至1200亿美元以下

类型：行业

情绪影响：负面

为缓解风险担忧，英伟达将对OpenAI数据中心的财务担保从2500亿美元削减至1200亿美元以下，AI行业叙事或迎调整。

投资日历

国新办即将召开新闻发布会

投资锦囊

“寻找未来10-20年依然具备竞争优势的公司。” ——沃伦·巴菲特

机构观点

1、中信证券：北美AI链及对非美市场出海和内需趋势向好。

2、华安证券：美联储9月加息预期下调，有利全球风险偏好。

3、中信建投：科技板块修复中，重点配售基本面确定性强的核心资产。

利好利空前瞻

1、英伟达CPO交换机量产，机构看好产业链爆发

国金证券预计2026-2027年谷歌、亚马逊、Meta、OpenAI及微软ASIC需求爆发，利好AI硬件及半导体设备产业链。

2、美光存储涨价周期持续，华尔街投行上调目标价

东吴证券指出AI服务器需求带动DRAM供需紧张，建议关注存储原厂及模组厂。

3、财政部发布集成电路税收优惠政策

中信证券建议关注具备全球竞争力的设备龙头及国产替代加速的零部件企业。

公告速递

偏正面公告

1、盛科通信签订以太网交换芯片大合同，金额超去年营收50%。

2、康希诺青少年及成人百白破疫苗注册申请获受理。

3、中微半导上半年净利润同比增98.48%。

偏负面公告

1、锦龙股份上半年净利同比降88.59%，至1424.89万元。

2、江山欧派上半年净亏损9251.42万元，同比由盈转亏。

3、华联控股因加拿大FIRES通知，阿根廷锂盐湖项目或触发审查。

海外市场

7月消费数据疲软，三大指数小幅收低。存储股持续走强，闪迪涨7.39%，本周涨幅35.38%；光通信股Lumentum涨5.19%；纳斯达克中国金龙指数涨0.61%，中概股涨跌不一。

文章来源：腾讯自选股，编辑：蒋远华